Analyse de l'EUR/USD sur 5 minutes

La paire de devises EUR/USD a continué d'évoluer à la hausse ce mardi, tout en restant dans une fourchette limitée, pouvant être considérée comme un canal latéral. Il existe actuellement deux canaux : un latéral et une tendance faiblement haussière. Le second est indiqué dans l'illustration, tandis que le premier a des limites à 1,0843 et 1,0949. Ainsi, un rebond depuis le niveau de 1,0949 pourrait entraîner une légère baisse de la paire. Cependant, une chute importante reste peu probable. Au mieux, le dollar peut afficher un léger recul, qui ne sera pas visible sur les graphiques de temps plus élevés. Le marché continue de se baser sur ses croyances, attentes et raisonnements. Plus de la moitié des données macroéconomiques sont ignorées. La volatilité a considérablement diminué au cours de la semaine dernière, et de nombreux niveaux techniques passent inaperçus en raison de mouvements faibles. Dans l'ensemble, le marché des changes n'est pas dans un état attrayant.

Mardi, les traders n'ont eu accès qu'à des rapports secondaires. Le matin, les indices de sentiment économique ZEW ont été publiés, montrant des valeurs supérieures aux attentes, ce qui a entraîné une hausse de l'euro. Lors de la session américaine, trois rapports ont été publiés, chacun surpassant les attentes des traders. Le dollar s'est renforcé, tout comme l'euro, mais a repris sa baisse sans raison apparente. C'est ainsi que se déroule actuellement la négociation de l'EUR/USD.

Trois signaux de trading ont été formés hier sur la période de cinq minutes, mais les participants au marché ont ignoré le niveau 1,0935 tout au long de la journée. Par conséquent, aucun des signaux n'a abouti à une transaction rentable. Nous soulignons encore une fois que les mouvements actuels sont illogiques, non techniques et ne correspondent pas aux fondamentaux macroéconomiques. En se basant sur les guerres commerciales de Donald Trump, le marché continue de vendre le dollar.

Rapport COT

Le dernier rapport COT, daté du 11 mars, indique que la position nette des traders non commerciaux est restée "haussière" pendant une longue période. Les "bears" ont eu du mal à prendre le contrôle, mais les "bulls" regagnent maintenant l'avantage. L'avantage que les "bears" avaient autrefois diminue alors que Trump prend ses fonctions et que le dollar continue de décliner. Bien que nous ne puissions pas prévoir de manière définitive que la baisse du dollar va se poursuivre, les rapports COT reflètent le sentiment des principaux acteurs du marché, qui peut changer rapidement dans les circonstances actuelles.

Bien qu'il n'y ait toujours pas de facteurs fondamentaux pour justifier un renforcement de l'euro, un facteur significatif pèse actuellement sur le dollar. La paire EUR/USD peut continuer à se corriger pendant plusieurs semaines, voire plusieurs mois, mais il est peu probable que la tendance baissière de 16 ans se renverse rapidement.

Actuellement, les lignes rouge et bleue se sont croisées à nouveau, indiquant une tendance de marché "haussière". Au cours de la dernière semaine de rapport, les positions longues parmi les traders non commerciaux ont augmenté de 3 400, tandis que les positions courtes ont diminué de 19 800. En conséquence, la position nette a grimpé de 23 200 contrats supplémentaires.

Analyse EUR/USD à 1 heure

Le prix continue à progresser sur la période horaire, mais pas aussi fortement qu'auparavant. Une baisse reprendra probablement à moyen terme en raison de la différence de politiques monétaires entre la BCE et la Fed. Cependant, on ignore combien de temps le marché continuera à réagir uniquement au "facteur Trump". Le mouvement actuel à la hausse n'est qu'une panique sur le marché, et sa destination finale est incertaine. Les traders ignorent de nombreux événements et rapports, sauf les déclarations de Donald Trump. Le dollar est vendu à chaque occasion.

Pour le 19 mars, nous soulignons les niveaux de trading suivants : 1.0340-1.0366, 1.0461, 1.0524, 1.0585, 1.0658-1.0669, 1.0757, 1.0797, 1.0843, 1.0886, 1.0949, 1.1006, 1.1092, ainsi que les lignes Senkou Span B (1.0654) et Kijun-sen (1.0887). Les lignes de l'indicateur Ichimoku peuvent changer au cours de la journée, ce qui devrait être pris en compte lors de la détermination des signaux de trading. N'oubliez pas de placer un ordre Stop Loss au point mort si le prix se déplace de 15 pips dans la bonne direction pour se protéger contre les pertes potentielles en cas de faux signal.

Mercredi, l'Union européenne publiera l'Indice des Prix à la Consommation de février, la deuxième estimation, qui a peu d'importance. Les deuxièmes estimations diffèrent rarement des premières, donc nous n'attendons pas de forte réaction à ce rapport. Cependant, dans la soirée, la réunion de la Fed se conclura, Jerome Powell prendra la parole, le graphique "dot plot" sera publié, et la décision concernant le taux clé sera annoncée. Par conséquent, une forte volatilité est attendue dans la soirée, bien qu'elle ne soit probablement pas en faveur du dollar américain...

Explications de l'Illustration :

• Niveaux de Support et de Résistance (lignes rouges épaisses) : Les lignes rouges épaisses indiquent où le mouvement peut s'arrêter. Veuillez noter que ces lignes ne sont pas des sources de signaux de trading.
• Lignes Kijun-sen et Senkou Span B : Lignes de l'indicateur Ichimoku transférées de la période de 4 heures à celle d'une heure. Ce sont des lignes fortes.
• Niveaux Extrêmes (lignes rouges fines) : Lignes rouges fines où le prix a rebondi précédemment. Elles servent de sources de signaux de trading.
• Lignes Jaunes : Lignes de tendance, canaux de tendance ou tout autre modèle technique.
• Indicateur 1 sur les Graphiques COT : Représente la taille de la position nette pour chaque catégorie de traders.